在美國雷曼兄弟銀行破產引發(fā)全球性金融危機，導致世界經濟陷入衰退兩周年之際，世界主要國家中央銀行代表9月12日在瑞士巴塞爾就全球銀行的監(jiān)管新規(guī)則達成了歷史性協(xié)議。新協(xié)議為銀行制定了新的資本標準，以確保銀行持有足夠儲備金，能不依靠政府救助獨立應對今后可能發(fā)生的金融危機，并能避免銀行在房地產貸款、商業(yè)貸款、信用卡業(yè)務方面承擔大量的風險和債務，以創(chuàng)建一個更具穩(wěn)定的金融體系。這是近幾十年來全球針對銀行監(jiān)管所推行的最大規(guī)模改革，具有里程碑意義。

　　被稱為《巴塞爾協(xié)議III》的新協(xié)議預計將于11月在韓國首爾舉行的二十國集團峰會上正式獲得批準。參與該協(xié)議的27個國家的銀行將分階段實施在2013年生效的這一計劃。

　　根據協(xié)議，2015年1月1日前，全球各商業(yè)銀行的一級資本充足率下限必須從現(xiàn)行的4%上調至6%，由普通股構成的“核心”一級資本占銀行風險資產的下限則從現(xiàn)行的2%提高至4.5%。

　　在2016年1月至2019年1月之間分階段執(zhí)行的部分很關鍵。它要求銀行持有的被稱作“普通股本”的基本資本，即本質上是由銀行所有人及股東 所投資的以吸收風險資本的資本，須占其資產的7%。這一標準高于美國各家銀行在2009年壓力測試后被強制要求的4%的門檻。7%的比例中，包括總額不得 低于銀行風險資產2.5%的“資本防護緩沖資金”。在經濟下行時期，銀行的資本水平可低于7%進入這一緩沖水平，但將在派息和高管薪酬政策上受到更加嚴格 的限制。而在經濟繁榮、信貸流動“過度充足時期”，各國銀行監(jiān)管人可自行決定增加基本資本。目的是減少銀行業(yè)的過度風險性放貸行為，這是金融危機前導致美 國房地產泡沫的重要原因。

　　歐洲中央銀行行長特里謝表示，《巴塞爾協(xié)議III》將從根本上強化全球銀行的資本金比率，有助于維持長期的金融穩(wěn)定和經濟增長。經過過渡性安排，銀行可以達到新標準，同時也能支撐經濟復蘇。

　　然而美國輿論認為，新規(guī)則將對全球范圍內信貸流動的規(guī)模和成本產生廣泛影響。對銀行而言，新規(guī)則將迫使銀行為更大規(guī)模的放貸和投資留出更多的資 本撥備，縮減資產負債表規(guī)模，舍棄那些被認為具有過高風險的業(yè)務種類，將把更多的收益儲備起來，以應對潛在風險，這樣一來，可能減少全球大型銀行的利潤， 向投資者和員工派發(fā)的錢減少的同時，還可能限制銀行放貸，從而制約經濟增長。監(jiān)管者認為，為確保相互關聯(lián)的全球銀行體系不再面臨又一次危機，短期內的信貸 波動是值得的。但考慮到新規(guī)則對經濟增長的影響所引發(fā)的部分擔憂，新規(guī)則允許銀行在今后數年內分階段實行新規(guī)則。

　　對消費者來說，新規(guī)則有利也有弊：在存款利息可能提高的同時，貸款成本也可能增加，并且貸款難度加大。美國銀行家協(xié)會負責監(jiān)管政策的副總裁孟羅伊說，每一個人感受到影響的方式將稍有不同，但肯定都將感受到這種影響。

　　新規(guī)則對全球銀行業(yè)的影響程度也有所不同。在美國、加拿大、英國這樣的國家，銀行已籌集了大量新資本，這些資金降低了它們的債務水平，而歐洲的大銀行可能需要大量籌集資本。

　　新規(guī)則能否成功，在很大程度上取決于即將實行這一規(guī)則的國家之間的相互信任程度。如果任何一個國家拒絕實施新規(guī)則，其他國家可對該國銀行實施包括提高基本資本要求在內的懲罰措施。法國官員已表示，法國只有在美國采取行動后才準備執(zhí)行新規(guī)則。

免責聲明：上文僅代表作者或發(fā)布者觀點，與本站無關。本站并無義務對其原創(chuàng)性及內容加以證實。對本文全部或者部分內容(文字或圖片)的真實性、完整性本站不作任何保證或承諾，請讀者參考時自行核實相關內容。本站制作、轉載、同意會員發(fā)布上述內容僅出于傳遞更多信息之目的，但不表明本站認可、同意或贊同其觀點。上述內容僅供參考，不構成投資決策之建議；投資者據此操作，風險自擔。如對上述內容有任何異議，請聯(lián)系相關作者或與本站站長聯(lián)系，本站將盡可能協(xié)助處理有關事宜。謝謝訪問與合作！  中鎢在線采集制作.